bond valuation

Maneesh 02 May 2020 at 15:54 PM

Sonier Products has been growing at a rate of 10% per year and expects this growth to continue and produce earnings per share of $4.00 next year. The firm has a dividend payout ratio of 35% and a beta value of 1.25. If the risk-free rate is 7% and the return on the market is 15%, what is the expected current market value of Sonier's common stock?

A) 28
B) 16
C) 14
D) 20

Reply this

FACULTY 14 May 2020 at 12:07 PM

Option D CAPM -	r= 7%+(15%-7%)*1.25
	= 17%
P/O= D1/r-g = 1.4/7% P/O = $20

Reply this

Daniel44 27 February 2026 at 11:51 PM

Διάβαζα ένα νήμα για τους χρόνους απόκρισης των διακομιστών όταν βρήκα έναν σύνδεσμο για μια σελίδα προσφορών για παίκτες στην Greece. Έχανα για τρεις συνεχόμενες μέρες, αλλά αφού εξερεύνησα το piperspin στο διάλειμμά μου, η τύχη μου άλλαξε. Πέτυχα έναν τεράστιο πολλαπλασιαστή στο παιχνίδι που όχι μόνο κάλυψε τις απώλειες αλλά μου άφησε και κέρδος.

Reply this